上海、福建、姑苏工业园区等试点区域的情况闪现，个人税收递延型商业养老保险（以下简称“税延养老保险”）的市场效果远不如预期。到2018年底，税延养老保险累计完结保费7160万元，承保件数挨近4万件。
我国证券报记者从很多保险安排和业界专家处了解到，效果欠安的主要原因是：试点区域窄、时间短；税收优惠力度短少；请求流程繁琐等问题，使得推广和用户体验大打折扣。
业界人士指出，未来要通过明晰打开定位、调整养老金体系结构、优化税收优惠政策、前进供给功率、扩展试点规划以及参与的金融安排和产品规划，进一步完善税延养老保险打开的政策结构。
试点效果“不温不火”
我国证券报记者了解到，试点近一年来，保险公司关于税延养老保险的推广总体上比较活跃。但从已打开此项业务的普通缴税人获得的信息来看，税延养老保险的试点推广效果并不太理想。
2018年4月12日，财政部等五部委联合发布《关于打开个人税收递延型商业养老保险试点的通知》，明晰自2018年5月1日起在上海市、福建省、姑苏工业园三地实施税延养老保险试点，试点期限暂定一年，个人投保，投保人每月最高可税前抵扣1000元。
从三个试点省市来看，上海推广和打开情况较好。数据闪现，到2018年10月底，上海税延养老保险业务累计承保保单22852件，完结保费收入3400余万元，全国占比74.1%。参保人主要会集在月收入大约1.7万元至3.7万元的人群。
福建区域人均收入相对较低，打开情况一般。福建省财政厅发布的数据闪现，自2018年6月税延养老保险试点工作实施以来，福建省共有16家商业保险公司获得销售资质，53款税延养老保险产品通过银保监会存案。各保险公司累计承保1.19万件，收取保险费1943万元。
姑苏区域因为仅在工业园区试点，到2018年年底，未有实质性的打开，仅有数份保单。
从保险安排来看，现在，银保监会已赞同23家保险公司可打开此业务，但到2018年底，实践运营税延养老保险的安排共计16家，触及保费收入7160万元，出单件数挨近4万件。
从具体公司来看，总部位于上海的太保寿险业务量最大，出单1.7万件，完结保费收入3580万元，市场比例50%；安全养老与我国人寿分别出单1.07万件和5800件，完结保费收入分别为1150万元和790万元，市场比例分别为16.09%、11.06%。除3家头部险企之外，其他13家公司累计完结保费收入1640万元，均匀每家公司百万余元，市场比例估计不超越23%。
税收优惠政策有待优化
“试点情况不及预期，主要有三个方面的原因。”国务院打开研究中心金融研究所保险研究室副主任朱俊生认为，一是税前扣除额较低。在税收优惠方面，依据财税发文，税延养老保险保费优惠限额按照当月薪酬薪水、连续性劳务酬劳收入的6%和1000元孰低来确定。二是收取阶段的费率太高。依据规则，个人到达规则条件收取税延养老保险金时，25%部分予以免税，75%部分按照10%税率交纳个税，即收取时实践交缴税率为7.5%。高税率也让税延参与的人群变少。三是请求税延养老保险操作流程较为杂乱，参保程序繁琐。
一位险企人士弥补道：“新《个人所得税法》规则个税起征点从3000元前进至5000元，又增加了抵扣项目，等于说税延养老险政策的盈利很快就下降了，对产品吸引力肯定是‘利空’。经测算，真实有购买潜力人群，原本可能大约8000万人，现在可能短少2000万人。”
剖析人士指出，税延养老保险试点能够加速打开商业养老保险，增加养老资产、改进养老金体系存在的结构失衡、缓解底子养老保险的可持续压力以及补偿企业年金打开的短少。但从现在情况来看，如不处理税收优惠政策、供给功率等问题，5月份全国推广的脚步可能会放缓。
税延养老保险对促进我国养老保险体系“第三支柱”的打开，构建多层次养老保障体系具有深远意义。多位险企人士呼吁，应尽快打开税延养老保险，处理相关问题。
据朱俊生估算，现在我国商业养老保险打开相对滞后，到2017年底，我国商业养老保险堆集的资产约为1.1万亿元，仅占GDP的1.33%。相比之下，2015年美国个人退休账户堆集的资产为7.32万亿美元，占GDP的42.1%。
朱俊生指出，税延养老保险的打开空间很大。2016年，我国储蓄率（总储蓄占GDP的比例）为46.5%，远高于国际24.5%的均匀水平，也高于国际各个区域以及不同收入水平经济体的均匀值。因而，要通过明晰打开定位、调整养老金体系结构、优化税收优惠政策、前进供给功率、扩展试点规划以及参与的金融安排和产品规划，进一步完善税延养老保险打开的政策结构。
呼吁将收取阶段税率降为3%
相关安排预测，假定税延养老保险未来在全国规划内实施，以每月缴费额度1000元、参与度50%、交纳个税人口为1.27亿人来进行测算，每年有望带来7620亿元的保费收入，有力促进险企个险业务收入和新业务价值持续稳定增长。
安全养老保险股份有限公司董事长甘为民估计，未来20年“第三支柱”保费将达万亿元，税延养老保险产品或约七八千亿元，未来30年渗透率或达30%。未来20年，第三支柱替代率有可能达8%-10%。
多位保险业人士表明，今年税延养老险依然是保险公司一项重点工作，但也期待在现在基础上政策的进一步支撑。
我国社会保险学会会长胡晓义认为，未来税延养老保险打开需要澄清九个问题。一是定位问题。不能仅仅把个税递延型养老安排准则看作是商业养老保险的新领域。所谓的第三支柱养老金，是应该和底子养老保险、职业性的养老金互相相关。二是在账户制安排上，现在的规则是参保人答应有必定的资金投入到第三支柱个人账户，主张未来参保人账户可对金融产品敞开，答应各类金融产品组合进入，打开归纳型养老出资形式。三是习惯规划问题。现在税延险掩盖团体短少定位。未来在全国推广后，参保目标不仅是缴税人群，还有非缴税人群的稳定收入者。这样，才干更适宜应对人口老龄化的需求。四是供还规则。现阶段的两项扣除规范还有完善的空间。五是税收鼓舞政策。一些业界人士主张将现在的6%或1000元的最高抵扣限额前进到10%或5000元；一同将现在收取阶段7.5%的个人所得税税率降为3%。六是办理服务安排设置。未来的趋势可能是由政府部门办理信息，由商业安排按照市场运作规则，建立资金的账户准则和交流。七是出资问题。需要完善的是安排资质的准入条件和程序，并对出资规划规则拟定。八是权益完结问题。应该对收取阶段和个人自愿进行恰当调整。九是推进脚步。每一个区域试点要有一个推进的安排、力度和节奏，3-5年时间比较契合常规。
要打破其时税延养老保险面临的“温吞水”局面，朱俊生主张，调整养老金体系结构，开释商业保险打开的空间。
首要，加强底子养老保险与商业养老保险的和谐合作。一方面，有效下降底子养老保险的缴费比例，减轻企业和居民的缴费担负，为税延养老保险的打开提供空间。另一方面，探究在底子养老保险准则中当令引进“协议退出”机制，使用置换出来的缴费资源，为税延养老保险打开提供空间。即在总的养老金缴费率不变或略有下降的情况下，缩小底子养老保险的比例，增加税延养老保险的缴费比例。
其次，打通二、三支柱养老金储蓄账户。将企业年金、职业年金、税延型养老保险打通，完结税收优惠政策、出资办理、缴费、账户记载和基金转移接续以及监管等方面的联接。
再次，优化税收优惠政策前进商业养老保险需求。有必要考虑建立两层税收优惠形式，前进商业养老保险的需求。一同，要当令前进缴费的免税额度，以增强税收递延政策鼓舞的力度。
终究，当令扩展参与的金融安排和产品规划。扩展参与的金融安排与产品规划，有助于促进个人养老金账户市场的竞争，丰厚产品形状，增加群众的选择权，前进个人商业养老账户市场的运转功率。
